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  天泽信息[300209]

≈≈天泽信息300209≈≈~~~~~~~~~~~~~~~~~~~~~~~(更新:2012.08.07)
[2012.08.07]通信行业:3G业务迎来回报期
    ■中信建投
    1, 业界信息
    三大运营商6 月数据井喷:3G 迎来回报期.6 月,三大运营商新增3G 用户均比之
前有较大幅度增长,调查发现,运营商在6 月的资费套餐大战,终端尤其是千元智能手
机的大幅价格拉低,或是数据井喷的原因之一. 而经过3 年多累计投资的3G 产业,可
能以今年6月为标志进入回报期.
    中国电信启动2012IPTV 终端集采,共涉及486. 4 万机顶盒.据C114讯, 7 月30 
日据来自中国电信集团阳光采购网的消息显示,中国电信2012 年IPTV 终端设备集采
工作近期正式开始, 标清机顶盒354万台,高清IPTV 机顶盒125 万台,智能IPTV 机顶
盒7.4 万台.
    LTE
    全球LTE 商用网络达95 个其中TD-LTE 商用网达7 个.工信部电信研究院标准化
研究所王志勤表示,截至2012 年6 月,全球LTE商用网络数量已达95 个,包括86 个LT
E FDD商用网络,7 个TD-LTE商用网络以及2 个FDD/TDD 双模网络.截至今年6 月,LTE
 终端产品已达417 款,较去年同期增长3 倍.
    全球LTE 测试设备市场2018 年将超28 亿美元,安捷伦JDSU 等领先.Frost & Su
llivan 的最新研究报告显示,全球LTE 测试设备市场在2011 年创造了7. 61 亿美元
的收入,受无线数据和网络部署日益增长的驱动,这一数字到2018 年将增至28.46 亿
美元.
    智能终端:
    中国智能手机用户数增至2. 9亿环比增长15%.艾媒咨询报告显示,截至2012年二
季度末,中国智能手机用户数达到2. 9亿户,环比增长15.1%.市场走势"正由高端消费
群向中端消费群转移".Android智能机份额由上季度的55.4%上升至63.1%;Symbian降
至19.9%;iPhone降至11.7%.
    新iPhone年内产5900万部,夏普本月交付显示屏.据外媒报道,夏普总裁奥田隆司
宣布本月将开始交付苹果新一代iPhone显示屏. 摩根大通认为,即使存在供货不足的
问题, 苹果仍将能够在第三季度中生产出2000万部iPhone 5智能手机,而第四季度这
一产量则将达到3900万部.
    北斗小辣椒手机正式上市为高通8225芯片首款产品. 上周,北斗手机网在京召开
小辣椒手机上市发布会. 北斗手机网CEO谭文胜介绍称,这款定价为699元的双核手机
是全球范围内第一款基于高通8225芯片的产品,这款产品将于8月5日正式发货.
    IDC: Q2全球平板电脑出货量同比增长66%,苹果继续遥遥领先.IDC最新全球平板
电脑市场跟踪报告显示,今年第二季度全球平板电脑出货量同比增长66%.以出货量计
,苹果,三星,亚马逊,华硕和宏碁为2012年第二季度全球前五大平板电脑供应商.
    光通信:
    中电信最大规模OTN集采结果出炉,烽火成最大赢家.据C114讯,知情人士透露,备
受业界关注的中国电信2012年OTN设备集采结果已于日前正式揭晓. 烽火通信在31个
集采项目中中标12个,成为此次集采最大赢家.据悉,此次集采项目包含40G DWDM,40G
 OTN, 10G DWDM,10G OTN四大部分,涉及国干,省干,城域本地网多个层面,总金额达4
亿元,为截至目前中国电信最大规模的DWDM及OTN集采.
    2,上市公司动态
    星网锐捷
    事件:
    公司公布半年报:营收10.64亿元,同比增长4.07%;净利润7111万元,同比增长46.
29% 每股收益0.2025元.
    1-9月净利润预增20%-50%.
    简评:
    营收小幅增长,毛利率上升带动公司业绩提高
    公司营收同比增长4. 07%,达到10.64亿元.增幅不大的主要原因为通讯产品的收
入下降至5731万元,同比下降65. 70%,营收占比由16.35%下降至5.39%.公司对主营产
品进行策略性选择,ADSL收入稳中有降,无线通逐渐淡化,未来将集中发展企业网设备
及瘦客户机.
    公司综合毛利率37. 35%提高至42.69%,提高5.34个百分点,是公司业绩上升的主
要因素. 公司通过持续研发投入,促进产品升级,使毛利率得到提高.此外公司集中发
展高毛利产品,如瘦客户机(毛利率26. 27%)及企业网设备(毛利率57.55%),毛利较低
的通讯产品(毛利率22.76%)收入占比下降,也促使综合毛利率提高.
    软件增值税退税大幅增长,全年回归正常水平
    公司上半年软件增值税退税为5004万元(包含2011年补回来的退税约2000万元.)
,较2011年同期的1583万元,增长2倍以上.接近公司营业利润(5030万元).我们认为20
11年上半年由于退税政策未颁布, 公司退税收入基数较低,2012年上半年的退税大幅
增长并不是常态,下半年退税将逐渐恢复正常.
    瘦客户机和企业网发展空间大
    公司瘦客户机出货量快速增长, 2011年上半年出货量为10万以上,2012年上半年
出货量近20万台.随着云计算的发展,客户端的需求不断增大,预计2012年瘦客户机出
货量将达到50万台左右,增长超过50%.
    企业网市场是通信设备的蓝海市场,公司依托在教育市场的优势,拓展证券,保险
,政府及医疗市场,已取得成效.未来将继续在煤炭,电力等行业进行扩展.由于公司企
业网收入大部分来自于下半年,未来表现值得期待.

[2012.08.07]通信行业:中报业绩主导个股行情
    ■光大证券
    上周, 上证指数连日下挫并创下年内新低2100 点,但后半周,在证监会下调交易
手续费及研究降低印花税的救市政策刺激下, A 股迎来久违的反弹,沪深300 指数最
终上涨0.2%报收2353.74.光大通信设备指数微跌0.75%:其中,光通信板块上涨0.83%;
运营商和网络优化板块继续回调,分别下跌2.69%,1.51%;增值服务板块在神州泰岳及
北纬通信的带动下上涨1.79%,涨幅位居通信板块之首.
    从近几周板块个股表现来看, 业绩成为主导行情的关键,业绩表现较好的公司最
终均会受到资金的追捧,弱市重质的特点进一步凸显.由于去年软件退税滞后,部分公
司上半年营业外收入大增,而剔除该因素后主营业绩的增长仍是市场最为关注的核心
要素,我们维持对中兴,烽火,联通,日海,星网锐捷,新海宜,中海达的推荐.
    行业新闻动态
    消息称中国电信拟1200 亿元收购CDMA网络:中国电信将于下月公布以1200 亿元
收购母公司所持CDMA网络资产的计划,收购资金比该资产的账面值略高.
    中国电信最大规模OTN集采结果出炉烽火通信成最大赢家: 备受业界关注的中国
电信2012 年OTN设备集采结果已于日前正式揭晓, 此次集采规模达4 亿元,为截至目
前中国电信最大规模的DWDM及OTN集采.其中烽火通信在此次集采中分别取得40G OTN
项目分配份额第一,40G DWDM以及10G OTN项目分配份额第二的佳绩.
    中兴智能机销量入全球前五位:据IDC最新报告显示,2012 年第二季度,中兴通讯
除了继续稳居全球手机出货量第四之位,其智能手机排名更是连晋三级,闯进前五,以
800万部的全球出货量紧随三星,苹果,诺基亚及HTC.
    联通解读城市3G网优,用户回落2G流量达49%:中国联通运维部无线网优处处长苗
守野表示, 持续增长的数据流量对运营商网络带来了新的挑战,推进3G网络的建设与
优化非常必要,尤其在城市地区.
    无锡今年物联网及相关产业营收将近千亿元:国家传感网创新示范区部际建设协
调领导小组二次会议2 日在无锡举行, 江苏省委常委,无锡市委书记黄莉新在会上表
示,今年无锡全市物联网及相关产业保持了30%以上的增长,全年营业收入有望接近10
00 亿元.
    光大通信视角——RFID:物物相连的重要触角
    江苏省领导在日前 举行的无锡国家传感网创新示范区会议上表示今年无锡全市
物联网企业收入有望接近1000 亿元,其中物联网企业营业收入有望突破600 亿元.RF
ID是物联网发展过程中感知物体所承载信息的重要方式.本期周报我们重点分析物联
网构架中处于感知层的RFID技术的原理及发展现状和前景.

[2011.09.30]通信设备:十二五规划重中之重
    ■长江证券
    宽带行业"十二五"规划成型,总投资达16000 亿元.
    媒体报道,《宽带网络基础设施"十二五"规划》征求意见稿已完成编撰工作上报
至工信部审批,有望于今年第四季度正式公布.根据规划,"十二五"期间宽带网络基础
设施建设将累计投资16000 亿元,其中宽带接入网投资5700 亿元; 另外,为了确保宽
带网"十二五"规划的顺利推进,规划还制定了包括"加大财税金融支持"在内的五大保
障措施. 规划发展目标显示,到"十二五"末期,我国将计划建成宽带,融合,泛在,安全
,绿色的网络基础设施; 宽带新技术广泛应用,网络结构进一步优化,网络综合覆盖率
水平显著提升.其中,有线宽带用户翻一番,超过2.5亿户,光纤到户超过4000 万户,3G
 用户超过3.5 亿户; 95%的行政村具备宽带接入能力,农村地区的中小学,图书馆,福
利院,卫生服务站等公益性机构的网络覆盖能力显著增强.
    根据规划, "十二五"期间计划累计投入16000 亿元用于宽带网络基础建设,其中
宽带接入网投资5700 亿元.通过宽带网络基础设施建设,我国网络规模将进一步壮大
,预计到"十二五"期末,互联网宽带接入端口增加一倍,达到3. 7 亿个,基本实现城市
家庭宽带覆盖,实现2 亿家庭光纤到户覆盖;3G 基站达115 万个,基本实现地级城市,
县城的连续覆盖和大部分乡镇,行政村的热点覆盖; LTE 网络开始部署;另外,将基本
实现公共区域的无线热点覆盖,热点规模达到75 万个,热点接入点超过400 万个.
    为了确保宽带网"十二五"规划的顺利推进,规划还制定了光纤宽带网络推进工程
, 无线宽带网络推进工程,数据中心优化工程,下一代互联网推进工程,国际通信网络
优化工程,作为宽带网"十二五"规划中的五大重点工程.
    规划显示,将在"十二五"期间加大财税金融支持.通过财政直接投入,中央企业国
有资本预算再分配等方式, 建立国家宽带发展转型资金,加大对宽带网络基础设施建
设的引导性资金投诉,推进西部地区,广大农村,少数民族地区及社区等公共服务机构
宽带网络基础设计建设;对实施"光进铜退"企业销售铜缆获取的收入实行税收政策减
免; 对农村宽带网络运营实行减免税政策;对中西部农村宽带网络基础建设比照国家
西部大开发政策予以扶持.

[2011.04.08]通信服务业:行业基本情况
    (一)行业主管部门和行业监管体制
    根据国家统计局2002年颁布的《国民经济行业分类》,公司所从事行业属于"G信
息传输,计算机服务和软件业";根据中国证监会2001年发布的《上市公司行业分类指
引》,公司所从事行业属于"G85通信服务业".
    公司所从事行业为信息服务行业,属于 《中华人民共和国电信条例》"电信业务
分类目录"中规定的第二类增值电信业务. 行业主管部门为国务院信息产业主管部门
和省,自治区,直辖市信息和电信管理机构. 工信部的主要职责是拟定产业发展战略,
方针政策,总体规划和法律法规,制定电子信息产品的技术规范,并依法对电信与信息
服务市场进行监管,实行必要的经营许可制度以及进行服务质量的监督. 各地信息产
业厅和通信管理局贯彻执行工信部关于电信行业管理的方针政策和有关法律法规,依
法管理电信和信息服务业务市场,规范市场经营行为,维护市场的公平竞争.
    公司同时从事软件开发,应用业务,软 件行业主管部门为国务院信息产业主管部
门和省,自治区,直辖市及计划单列市软件产业主管部门.国家实施软件企业认定和软
件产品登记备案的双软认定制度. 软件著作权登记的主管部门是国家版权局,中国版
权保护中心为国家版权局认定的软件著作权登记机构.
    (二)国家相关产业政策
    《中华人民共和国国民经济和社会发 展第十一个五年规划纲要》中指出,"坚持
以信息化带动工业化,以工业化促进信息化,提高经济社会信息化水平".
    2000年6月,国务院发布《鼓励软件产业和集成电路产业发展的若干政策》,在投
融资政策,税收政策,产业技术政策,软件出 口政策,收入分配政策,人才政策,知识产
权保护等方面对软件行业进行大力扶持.2011年1月,国务院发布《进一步鼓励软件产
业和集成电路产业发展的若干政策》,在财 税政策,投融资政策,研究开发政策,进出
口政策,人才政策,知识产权政策,市场政策 ,政策落实等方面对软件行业进行进一步
的大力扶持.
    2002年2月,国家计委发布《国家计委 关于组织实施卫星导航应用产业化专项公
告》,明确指出"基本构建起产品研发制造 ,系统标准规范和信息综合服务三大体系,
为卫星导航应用产业发展创造良好的环境 ;突破若干核心技术,加快应用产品的产业
化,为卫星导航应用产业发展提供技术支撑 及物质基础;建设一批卫星导航应用示范
工程,在技术和应用水平上接近国际先进国 家,初步形成卫星导航应用的产业规模".
    2002年5月,交通部发布《关于继续进行道路危险货物运输专项整治的通知》,指
出"对于从事运输剧毒化学品,爆炸品等危 害性极大的危险化学品的车辆,应安装GPS
卫星定位系统或行车记录仪和通讯设备".
    2006年2月,国务院发布《国家中长期科学和技术发展规划纲要(2006-2020年)》
,指出"信息产业及现代服务业"是未来科学和技术发展的重点领域,纲要提出"以应用
需求为导向,重视和加强集成创新,开发支 撑和带动现代服务业发展的技术和关键产
品,促进传统产业的改造和技术升级". "重点开发多种新型传感器及先进条码自动识
别,射频标签,基于多种传感信息的智能化信息处理技术,发展低成本的传感器网络和
实时信息处理系统,提供更方便,功能更强大的信息服务平台和环境".
    2006年5月,中共中央办公厅,国务院办 公厅印发《2006-2020年国家信息化发展
战略》,指出我国信息化发展的战略目标包括"广泛应用信息技术,改造和提升传统产
业,发展信息服务业,推动经济结构战略性调整"."我国信息化发展的战略重点包括利
用信息技术改造和提升传统产业. 促进信息技术在能源,交通运输,冶金,机械和化工
等行业的普及应用,推进设计研发信息化,生产装备数字化,生产过程智能化和经营管
理网络化". "加快服务业信息化.优化政策法规环境,依托信息网络,改造和提升传统
服务业. 加快发展网络增值服务,电子金融,现代物流,连锁经营,专业信息服务,咨询
中介等新型服务业".
    2006年5月,信息产业部发布《信息产 业科技发展"十一五"规划和2020年中长期
规划纲要》,指出"信息产业科技发展必须 贯彻'以信息化带动工业化,以工业化促进
信息化'的战略决策,充分利用信息技术改造,优化传统产业,促进产业升级;利用信息
技术促进服务业的创新和升级,带动产业结构的调整与优化". "重点发展卫星导航地
面系统及接收机,用户终端,航空,航天测控系统,TDRSS测控网及民用终端,导航,测控
基础性电子产品系列". "研发安全自主的电子政务,电子商务,城市信息化,企业信息
化,农业信息化,服务信息化等信息化支撑软件"."重点研究以车载通信(包括汽车,船
舶等)为代表的智能信息处理和物与物(M2 M)通信技术,解决其中的移动通信与网络,
定位,多媒体通信,导航关键技术问题".
    2006年6月,国家安全生产监督管理总 局,公安部,交通部联合发布《关于加强危
险化学品道路运输安全管理的紧急通知》,指出"提高对运输车辆监控能力.危险化学
品运输单位车辆安装的GPS要符合《危险化学品汽车运输安全监控车载终端》(AQ300
4-2005)要求,对已安装的不符合要求的GP S,要加快改造进程,达到联网监控的要求.
地方各级政府履行危险化学品运输安全管理的职能部门,要督促运输企业按照《危险
化学品汽车运输安全监控系统通用规范》 (AQ3003-2005)要求,建立危险化学品道路
运输安全监控平台,共享监控资源,对危险化学品运输车辆进行实时动态监控. 各省,
自治区,直辖市要统筹规划本地区危险化学 品道路运输安全监控系统建设工作,保证
监控覆盖范围,减少监管盲点,增强监控能力".
    2007年1月,国家发改委,科学技术部,商务部,国家知识产权局联合发布《当前优
先发展的高技术产业化重点领域指南(200 7年度)》,确定"卫星数据及遥感图像处理
软件","信息增值服务","卫星导航应用服务系统"等为当前应优先发展的高技术产业
化重点领域.
    2007年4月,国家发改委发布《高技术 产业发展"十一五"规划》,指出"着力发展
卫星应用产业. 坚持天地统筹,充分利用空间卫星资源,整合完善地面支撑系统,综合
应用系统,构建和完善通信广播电视,导航定位和遥感三大卫星应用体系,积极推进航
天产业由试验应用型向业务服务型转变.加速卫星定位导航在国民经济和社会发展各
领域的规模化应用".
    2007年11月,国家发改委,国防科学技 术工业委员会联合发布《关于促进卫星应
用产业发展的若干意见》,指出"以政策推 动和市场需求为导向,积极推动卫星通信,
卫星广播制造业产业化发展,形成具有产业 规模,国际市场竞争力的卫星通信广播制
造和服务企业". "促进卫星导航产业规模化快速发展.加速建立自主卫星定位导航系
统,提高卫星导航应用的基础保障能力,大力促进卫星导航终端设备的产业化,推进卫
星导航运营关联产业的发展"."建立健全卫星导航终端产品检测平台和公信力测评机
制,不断提高导航终端产品的质量". "促进卫星导航运营企业和卫星导航终端设备的
产业化发展.大力推动卫星导航运营业的规模化,规范化发展;鼓励自主知识产权卫星
导航接收芯片,关键元器件,电子地图,用户终端等产品的标准化和产业化".
    2009年2月,国务院发布《电子信息产 业调整和振兴规划》,指出"加强国产软件
和行业解决方案的推广应用,推动软件产业 与传统产业的融合发展";"加速信息基础
设施建设,大力推动业务创新和服务模式创新,强化信息技术在经济社会领域的运用,
积极采用信息技术改造传统产业,以新应用带动新增长".
    2009年3月,国务院发布《物流业调整 和振兴规划》,指出"加强对化学危险品物
流的跟踪与监控,规范化学危险品物流的安全管理"."提高物流信息化水平.积极推进
企业物流管理信息化,促进信息技术的广泛应用"."完善物流标准化体系.根据物流标
准编制规划,加快制订,修订物流通用基础 类,物流技术类,物流信息类,物流管理类,
物流服务类等标准,完善物流标准化体系.提高物流的标准化程度"."加强物流新技术
的开发和应用.加大对RFID和移动物流信息服务技术,标准的研发和应用的投入.积极
开发和利用全球定位系统(GNSS),地理信息系统(GIS),道路交通信息通信系统(VICS)
,不停车自动交费系统(ETC),智能交通系统(ITS)等运输领域新技术,加强物流信息系
统安全体系研究"."加快建设有利于信息资源共享的行业和区域物流公共信息平台项
目,重点建设电子口岸,综合运输信息平台,物流资源交易平台和大宗商品交易平台".
"加强物流新技术的自主研发,重点支持货物跟踪定位,智能交通,物流管理软件,移动
物流信息服务等关键技术攻关,提高物流技术的自主创新能力. 适应物流业与互联网
融合发展的趋势,启动物联网的前瞻性研究工作.加快先进物流设备的研制,提高物流
装备的现代化水平".2010年3月5日,国务院总理温家宝在第十一届全国人民代表大会
第二次会议上所作的《政府工作报告》中指出,要"大力培育战略性新兴产业","加快
物联网的研发应用","加大对战略性新兴产业的投入和政策支持"."加快发展服务业"
,"大力发展金融,物流,信息,研发,工业设 计,商务,节能环保服务等面向生产的服务
业","促进服务业与现代制造业有机融合".
    根据国家发改委《产业结构调整指导 目录(2005年本)》,公司的业务属于"第一
类鼓励类"之"二十四信息产业"之"14. 增值电信业务平台建设","25.软件开发生产"
和"45.卫星导航系统技术开发及设备制造".
    (三)行业监管法规
    国家在电信,互联网,软件,地图方面有如下相关法律法规:
    1995年7月,国务院发布的《中华人民共和国地图编制出版管理条例》.
    2000年9月,国务院发布的《中华人民共和国电信条例》.
    2000年9月,国务院发布的《互联网信息服务管理办法》.
    2000年10月,信息产业部,教育部,科技部联合发布的《软件企业认定标准及管理
办法(试行)》.
    2001年12月,国务院发布的《计算机软件保护条例》.
    2002年2月,国家版权局发布的《计算机软件著作权登记办法》.
    2003年1月,信息产业部发布的《电信网码号资源管理办法》.
    2005年3月,信息产业部发布的《电信服务规范》.
    2006年6月,国土资源部发布的《地图审核管理规定》.
    2009年3月,工信部发布的《电信业务经营许可管理办法》.
    2009年3月,工信部发布的《软件产品管理办法》.
    (四)行业发展概述
    1,车辆远程管理信息服务与物联网
    公司从事的车辆远程管理信息服务是物联网发展最快的领域之一,是物联网在商
业领域的典型运用.物联网是通过信息传感设备,按照约定的协议,把任何物品与互联
网连接起来,进行信息交换和通讯,以实现智能化识别,定位,跟踪,监控和管理的一种
网络.它是在互联网基础上延伸和扩展的网络.车辆远程管理信息服务的实现,主要基
于车辆远程管理信息服务系统和网络. 在这些系统和网络中,每部车辆及其附载货品
可视为一个网络节点,通过权限分配和安全 管理,其附载的信息可以被该网络中任何
其它节点的人或机器使用. 美国权威咨询机构FORRESTER预测,到2020年,世界上物物
互联的业务,同人与人通信的业务相比,将 达到30比1,物联网被称为是下一个万亿级
的通信业务.
    2,车辆远程管理信息服务的应用领域
    车辆远程管理信息服务的应用领域可分为大众领域和专业领域.
    大众领域的应用主要指在私家车安装的Telematics系统,通过内置在汽车上的计
算机系统,无线通信设备,卫星导航装置等 ,以文字,语音,图像等信息提供方式,为驾
乘人员提供导航,通信,信息,娱乐,远程诊断,失窃追踪,事故救援等服务.大众领域的
服务对象主要为个人(私家车的驾乘人员).例如:
    当车辆发生交通事故时,在开启安全气囊的同时,通过车辆网络系统和Telematic
s终端设备的判断,自动跳出紧急求助电话 ,并通过终端设备的GPS定位模块确认车辆
位置,再通过这些设备向相关专业救援机构 和交通事故处理机构发送文本,音频等形
式的求救内容,或通过紧急电话人工寻求救援服务,以获得紧急救助.
    专业领域的应用包括车辆位置和工作 状况的监控,车辆调度,车载货物的管理等
方面.专业领域的服务对象主要是车辆生产企业或车辆管理人员.目前,车辆远程管理
信息服务在工程机械,公路运输,行政执法等领域得到了广泛应用.车辆远程管理信息
服务与行业用户业务流程的融合,有助于传统产业升级,为用户创造全新价值,带来明
显的经济效益.
    公司的主营业务涵盖工程机械,公路运输(物流,客运),行政执法等专业应用领域
.
    3,国际市场的发展概况
    车辆远程管理信息服务在国际市场归属于移动资产管理服务的范畴.
    移动资产管理服务(MRM)源于欧美,目前欧美市场已得到较大发展,亚太地区市场
才刚起步.2009年美国,欧洲,拉美,亚太地区,非洲移动资产管理服务的移动服务单元
(包括车辆和人员)分别约为390万,200万,100万,100万,40万. 产业链趋于完整,市场
发展已具规模,全球范围内的并购仍在继续 并将加速,在未来几年中将进入快速成长
期.
    国外车辆远程管理信息服务最早是在大众应用领域发展起来的,比较有代表性的
包括通用汽车的Onstar系统和丰田的G-book系统.通用汽车在美国和加拿大市场的主
要车型全部预装Onstar系统,成为车辆的标准配置和标准服务.
    在专业应用领域,比较有代表性的为美国的QUALCOMM公司和Trimble公司,为美国
前两大移动资产管理服务提供商.其中QUALCOMM公司服务的主要应用领域为长途和本
地货车,拖车,重型设备,Trimble公司服务 的主要应用领域为本地车队跟踪和供应链
管理. 据权威机构C.J.Driscoll&Associates2009年11月研究报告,目前,美国的移动
资产管理服务涵盖超过22.5万家公司和390万个移动服务单元. 2012年美国移动资产
管理服务预计将增长至650万个移动服务单元.
    4,国内市场的发展概况
    在大众应用领域,Telematics应用最广泛的功能是导航功能. 虽然市场上出现了
诸多个人导航产品生产企业和种类繁多的消费电子导航产品,而真正意义上具备通信
,信息,救援功能的Telematics在市场上依旧属于新兴话题. 尽管丰田汽车,通用汽车
先后在中国市场推出了G-Book和OnStar系 统,但市场认知度还非常低,软硬件环境还
没有完全成熟,还没有真正意义上在全国范 围内提供统一的Telematics服务的企业.
    在专业应用领域,车辆远程管理信息服 务行业在国内发展已十余年,产业价值链
的各个环节都得到了长足发展,在各细分领 域出现了一些具有代表性的企业,车辆远
程管理信息服务的理念也被大多数企业和相关机构认可.
    总体来说,车辆远程管理信息服务的应用是由后装向前装逐渐发展. 就专业应用
领域的细分领域来看,工程机械领域的应用最为成熟,以车载信息终端前装为主;而公
路运输领域的应用以车载信息终端后装为主.
    前装指将车载信息终端作为车辆的组 成部分,纳入整车设计,并在生产线上将其
装配进车辆.前装的进入门槛和要求较高,是在整车开发架构体系下进行的规划,设计
和开发.车载信息终端需要满足车辆制造商严格的产品设计,生产和品质控制标准.车
载信息终端提供商需要经过长时间与车辆制造商的合作,才能深刻理解前述标准和要
求.前装不直接面对最终用户,而是向车辆制造商提供大批量标准化的产品,由车辆制
造商统一安装在工程机械中以整车的形式 销售给最终用户,可以形成规模效益,有效
地降低成本,有利于质量控制.
    前装产品和服务具有更高的技术含量,利润空间,市场前景也更为可观.
    后装指车辆出厂之后,将车载信息终端 装配进车辆,车载信息终端的购买由车辆
购买者或使用者负责.后装的竞争较前装领域激烈,竞争主要集中于产品价格,功能及
服务水平,产品功能需要根据市场反馈进行快速调整.目前,公路运输领域以后装为主
,随着物流企业精细化管理程度的提高,对车辆远程管理信息服务需求的不断增强,将
促使车辆制造商将车载信息终端纳入车辆的标准配置.公路运输领域的应用将逐渐转
向以车载信息终端前装为主,利润也随之增加.
    随着车辆远程管理信息服务技术和业务模式的不断成熟,未来产业的发展将显现
如下特点: 一是产品将更加专业,将会为各专业领域用户提供更加贴近他们需求的产
品,产品和用户的业务联系将更加紧密,成为用户必不可少的工具;二是将与其他技术
更紧密的结合,如RFID技术,CAN-BUS技术, 传感器技术等,通过这些技术将对车辆,货
物进行更加全面的管理;三是服务的关注对 象将逐步由车辆向各种移动资产,如移动
状态的货物,集装箱,外勤作业工具进行扩展;四是由政府机构或行业机构指导下的系
统整合将逐步施行,建立起车辆及车载货品 信息互联系统,便于政府进行商业资信管
理和营运安全管理,有利于国家宏观经济政策和行业发展政策的制定.
    公司所从事的车辆远程管理信息服务是物联网在商业领域的典型运用,是物联网
发展最快的领域之一. 《物联网产业发展研究(2010)》报告指出,预计到2015年中国
物联网产业的总体规模将超过1万亿,到2020年将超过5万亿.
    据统计,2008年我国车辆监控,车辆导航和信息服务的产值分别为98.60亿元,52.
50亿元和59.60亿元. 根据中国全球定位系统技术应用协会信息咨询服务中心编制的
《2004-2010年期间中国卫星导航应用市场 现状及预测》,我国GNSS市场呈指数式增
长,2010年我国车辆监控,车辆导航和信息 服务的产值分别为158.70亿元,95.60亿元
和114.70亿元.
    公司提供的产品和服务主要集中在车 辆远程管理信息服务的专业领域--工程
机械车辆远程管理信息服务和公路运输车辆远程管理信息服务.
    在工程机械领域,伴随着工程机械行业发展以及客户对工程机械车辆远程管理信
息服务认知度的提高,工程机械车辆远程管理信息服务市场规模不断扩大. 根据中国
工程机械工业协会挖掘机分会的统计,200 7-2009年新增工程机械车辆远程管理信息
服务单元分别为2.49万台,3.24万台,3.99万台.根据中国工程机械工业协会挖掘机分
会的预测,2009年到2014年,年新增工程机 械车辆远程管理信息服务单元数的年复合
增长率预计将达到30%,据此计算,2014年当年新增工程机械车辆远程管理信息服务单
元数将达到14.81万台.工程机械车辆远程管理信息服务领域的市场前景广阔.
    在公路运输领域,包括南京,苏州在内 的全国绝大部分城市都建立了出租车车辆
远程管理信息服务系统和危险化学品道路运输安全监控平台,对出租车和危险化学品
运输车辆进行监督和管理.2005年5月1日物流行业实施《物流企业分类与评估指标》
国家标准,要求所有参与评估等级的物流企业货物跟踪水平要达到50%至90%,2005-20
09年,公路载货运营车辆保有量从604.82万辆增加到906.56万辆,年均增长率达7.87%
,预计将来仍将保持稳定增长,这为国内的 公路物流车辆远程管理信息服务提供了广
阔的市场空间,产品未来市场空间广阔.
    5,车辆远程管理信息服务产业链
    车辆远程管理信息服务产业链主要包 括定位模块提供商,通讯模块提供商,车载
信息终端提供商,电子地图数据提供商,电子地图引擎提供商,车辆远程管理信息服务
软件提供商,电信运营商,ISP运营商,车辆远程管理信息服务运营商等.
    GNSS是车辆远程管理信息服务产业链的基础,目前GNSS主要包括美国的GPS,俄罗
斯的GLONASS,欧盟正在建设的Galileo系统,我国正在建设中的北斗卫星导航系统,其
中GPS在民用领域的应用最为广泛和成熟.
    定位模块和通讯模块是车载信息终端的核心硬件部件.定位模块目前主要被欧美
及台湾的知名企业和品牌控制,如SiRF,Trimble,Garmin,u-blox,Holux,环天等,但我
国拥有自主知识产权的生产厂商的技术水平和产品品质也在不断发展和提高.通讯模
块主要有摩托罗拉,西门子等生产厂商,我国拥有自主知识产权的生产厂商有华为,中
兴通讯等.
    电子地图数据提供商和电子地图引擎提供商提供电子地图和地图引擎,是车辆远
程管理信息服务的基础要素. 国内电子地图数据提供商企业主要有四维图新,高德软
件有限公司,北京灵图软件技术有限公司等.由于涉及国家安全,我国电子地图的的制
作需要国家测绘局的审批.国内电子地图引擎提供商主要有ESRI中国(北京)有限公司
,北京超图软件股份有限公司,北京灵图软件技术有限公司,武汉中地数码集团公司等
企业.
    车载信息终端提供商非常多,规模普遍较小,竞争十分激烈.目前我国国内规模较
大的主要有赛格导航,合众思壮,厦门雅迅,深圳天昊等.
    软件提供商数量众多,市场份额分散,各个企业在不同领域,不同层面上形成了以
自己行业应用软件为主的核心竞争力. 其中,系统集成商(解决方案提供商)在正确理
解用户业务需求的基础上,设计和开发专门 定制的业务处理应用软件,为用户提供全
面的系统解决方案.
    电信运营商,ISP运营商负责基础电信网络和数据网络的搭建和运营,提供网络连
接,收取流量费用和网络租赁费用.主要为中国移动,中国电信,中国联通.
    根据应用服务群体的不同,车辆远程管理信息服务运营商可分为面向大众用户和
面向专业用户两类. 面向大众用户的服务运营商主要有赛格导航等.面向专业用户的
服务运营商主要有天泽信息(工程机械领域 ),上海飞田通信技术有限公司(公路物流
领域),武汉翼彩科技有限公司(冷链运输领域),厦门雅迅(长途货运领域)等在各细分
领域具有代表性的企业.
    公司的业务涉及运营服务,软硬件研发,系统集成等产业链的主要环节,为客户提
供整体解决方案. 公司的服务与软硬件产品研发可相互促进,通过研发不断解决运营
服务中发现的问题,有助于保持公司的领先地位.
    (五)行业的竞争情况
    1,行业竞争格局和市场化程度
    (1)行业整体竞争环境和竞争格局
    我国车辆远程管理信息服务产业从上世纪末期的起步阶段经过十余年的发展,现
已初具规模,但业内企业在规模,技术水平和服务能力等方面差距较大.
    由于工程机械车辆远程管理信息服务 领域和公路运输车辆远程管理信息服务领
域的特点并不相同,因此上述两个领域的整体竞争环境和竞争格局也不尽相同.
    工程机械领域一般采取前装业务模式 ,行业整体竞争环境主要有以下几个特点:
第一,由于工程机械市场集中度较高,绝大 部分的工程机械车辆远程管理信息服务市
场需求来自于挖掘机行业的龙头企业,行业竞争主要体现为对挖掘机生产龙头的竞争
.第二,国内工程机械车辆远程管理信息服 务领域的发展源于国际挖掘机龙头厂商的
需求,这些厂商将国外比较成熟的产品引入 国内,引导和推动了国内车辆远程管理信
息服务商的成长和整个行业的发展. 第三,在现有车辆远程管理信息服务能够暂时满
足需求的条件下,由于替换成本较高,挖掘 机企业与车辆远程管理信息服务提供商之
间的粘性较大. 第四,工程机械车辆远程管理信息服务价格在挖掘机整车价格中的比
例较低,因此挖掘机生产企业,尤其是国际 龙头企业,对产品价格敏感度较低,而对产
品质量和服务要求更高,价格竞争在行业竞争环境中的重要程度较低. 市场参与企业
在全国范围内开展业务,在产品质量,技术水平,服务能力,价格水平等层面展开竞争.
    那些最早与国际挖掘机龙头厂商建立 稳定业务联系并获得具有自主知识产权的
相关核心技术的工程机械车辆远程管理信息服务商在产品质量,技术水平和服务能力
方面均在行业中处于领先水平,并在行业竞争中处于有利地位.
    在公路运输车辆远程管理信息服务领域,客运出租车和危化品运输车辆远程管理
信息服务市场存在地域性特点. 全国范围内,从事客运出租车和危化品运输车辆远程
管理信息服务业务的企业数量很多,但普遍 规模较小,而且业务范围均具有区域性限
制,在当地市场上具有垄断地位. 因此,从全国范围来讲,各个地区市场中的垄断企业
之间的直接竞争基本不存在.随着未来客运出租车和危化品运输车辆远程管理信息服
务市场的不断发展,市场的地域性特点将逐 渐消除,各地的客运出租车和危化品运输
车辆远程管理信息服务运营商之间的竞争或将出现并日趋激烈.
    公路物流车辆远程管理信息服务领域目前以后装业务为主.对于规模小的地区性
物流企业,其对产品质量要求不高,但对价格较敏感,因此存在一些技术和服务水平不
高,规模较小,业务具有地域性限制的车辆远程管理信息服务商为其提供服务.对于规
模较大的全国性物流企业以及大型企业内部的物流公司,其对产品质量要求比较严格
,对服务的需求更加多样化,而对价格敏感性则相对不高,因此仅有少数技术水平领先
,产品质量优良,服务能力过硬的车辆远程管理信息服务商能为其提供服务,进行激烈
的竞争,并引领行业发展的方向,处于行业竞争的有力地位.随着公路物流车辆远程管
理信息服务行业的发展,前装业务市场将逐 渐成为发展的主流,当前已经与公路物流
车辆生产企业洽谈合作的车辆远程管理信息服务商将会获得市场先入的竞争优势.综
上所述,从事公路物流车辆远程管理信息服务的企业较多,大多数企业规模小,业务具
有区域限制;仅有少数业务范围分布在全国 的企业,有能力为大型物流企业和大型企
业内部的物流公司服务.
    (2)市场准入情况和市场化程度
    车辆远程管理信息服务中的部分业务属于电信增值业务.根据《中华人民共和国
电信条例》的规定,经营增值电信业务需要取得《增值电信业务经营许可证》才可以
开展相关业务.
    根据现行的《外商投资产业指导目录(2007年修订)》规定,从事增值电信业务的
企业外资比例不得超过50%,这对外资企业进入该市场具有一定的限制作用.
    事实上,目前参与车辆远程管理信息服 务市场竞争的主要是民营企业,国有企业
和外资企业很少. 这些企业经营灵活,对市场需求反应较快,市场化程度比较高,因此
整个行业的市场化竞争程度也比较高. 但是某些子领域,如客运出租车和危化品运输
车,本身存在一定的地域性,导致这些子领域市场目前的市场化竞争程度不是很高.
    2,行业内的主要企业和主要企业的市场份额
    在工程机械领域,主要企业包括天泽信息,石家庄开发区天远科技有限公司,南京
吉美思系统集成有限公司,北京博创兴工科技有限公司等企业.
    在公路运输领域,客运出租车和危化品运输细分领域,呈现区域化经营的特征,车
辆远程管理信息服务运营商数量很多,规模 普遍较小,每个大中型城市均有一家或几
家运营服务提供商在当地市场垄断经营. 在公路物流细分领域,主要企业包括天泽信
息,厦门雅迅,武汉翼彩科技有限公司,上海 飞田通信技术有限公司,中寰卫星导航通
信有限公司,赛格导航等企业.
    天泽信息,上海飞田通信技术有限公司,厦门雅迅,武汉翼彩科技有限公司在公路
物流领域均具有一定的市场影响力.
    3,行业进入障碍,市场供求状况及变动原因
    (1)行业进入障碍①市场准入壁垒
    根据《中华人民共和国电信条例》的 规定,经营增值电信业务,业务覆盖范围在
一个省,自治区,直辖市行政区域内的,须经省,自治区,直辖市电信管理机构审查批准
,取得《增值电信业务经营许可证》;业务覆盖范围在两个以上省,自治区,直辖市的,
须经国务院信息产业主管部门审查批准,取 得《跨地区增值电信业务经营许可证》.
对新进入者构成壁垒.②行业经验壁垒车辆远程管理信息服务行业是先发优势较为明
显的行业,大量的行业经验和在实践中归纳总结出的标准化解决方案及快速定制能力
是赢得客户的决定性因素.这些知识和经验是在长期的市场拓展与服务实践中不断总
结和积累并发展成熟的,是有效开展车辆远 程管理信息服务的关键因素,对新进入者
构成壁垒.
    ③客户壁垒先进入者积累了大量客户,与客户建立了长期的合作关系.一方面,由
于各家供应商车载信息终端的接口定义,终端软件与客户端系统软件的通信协议不一

致,客户更换或多家混用的成本很高;另一方面,客户的车辆相关技术信息,如CAN-BUS
协议,电器线路设计图等,不能轻易对外泄 露,一旦选定运营服务商便不会轻易变更;
此外,先进入者对客户的业务有深刻的认识和理解.
    因此,先进入者与客户粘性大,对于新进入者构成障碍.
    ④技术壁垒车辆远程管理信息服务行业具有个性需求繁多,涉及技术复杂等特点
,车辆远程管理信息服务运营商需要深刻理解客户差异化需求,将卫星定位,移动通信
和互联网等技术有机融合,在共性需求分析的基础上开发出适合客户需要的专业应用
系统,硬件和服务. 服务运营商需要具备强大的研发能力,服务技术和平台运维技术.
技术水平是服务运营商保持长期竞争优势的关键因素. 对于新进入者,其受到服务技
术和平台运维技术等方面的限制,所面临的行业进入技术门槛较高.
    ⑤人才壁垒优秀的车辆远程管理信息服务运营商应当具有管理,研发,服务,营销
等各方面的人才. 这些人才不但需要具备行业相关技术理论知识,更需要具备丰富且
专业的实践经验,而这些经验只有通过长期的反复实践才能够获得. 这是新进入者在
短时间内无法达到和具备的.
    (2)市场供求状况及变动原因
    公司的服务产品面向工程机械和公路运输等行业,下游行业的市场规模和对车辆
远程管理信息服务的需求决定了车辆远程管理信息服务的市场容量.下游的市场规模
和需求未来持续增长,将有助于车辆远程管 理信息服务行业的快速发展,详见本招股
说明书"第十一节募集资金运用三,募投项目的市场分析".
    国内车辆远程管理信息服务行业集中 度不高,企业规模偏小,随着市场的发展和
完善,市场供给的竞争核心将转向技术创新,差异化和高品质的服务.
    4,行业利润水平的变动趋势及变动原因
    随着车辆远程管理信息服务行业规模和企业生产规模的扩大,市场竞争的进一步
加剧,应用由高端领域(大中型挖掘机,旋挖钻机)向中低端领域(小型挖掘机,装载机,
推土机,压路机等)的扩展,服务销售价格将 有所下降,但随着规模扩大和技术的发展
与成熟,单位服务成本将不断降低.随着车辆远程管理信息服务认知度的提升,车载信
息终端安装率的提高,入网数量的增加,服务费的收入和利润将呈现不断上升的趋势.
车辆远程管理信息服务运营商的利润在一定时期内将会保持在较高水平.
    (六)影响行业发展的有利和不利因素
    1,影响行业发展的有利因素
    (1)快速增长的行业需求.工程机械方面,受国家扩大内需政策拉动,固
    定资产投资增长的影响，工程机械将处于景气高位，生产及销售量持续增长； 
   同时，工程机械制造商、销售代理商、售后服务提供商、使用者对销售管理、  
  财产安全、维修服务的需求不断增加，对车辆远程管理信息服务的需求也相应   
 增加。公路物流方面，物流企业对车辆精细化管理的需求日益增加以及国家对    
物流车辆的安全和科学管理的强调，为车 辆远程管理信息服务的发展提供了良好的
契机。车辆远程管理信息服务的市场前景广阔。
    (2)移动通信网络的技术进步.网络覆盖点的增多和移动网络传输速度的
    扩容,网络基础环境的优化有利于运营内容的丰富,详实和便捷. 目前,全球移动
通信网络已在大部分人口集中地区,公路路网,铁路路网实现了覆盖,但在山区,沙漠,
森林仍存在很多盲区. 现在移动通信网络的覆盖范围更加全面,有助于提升了车辆远
程管理信息服务业务的质量,推动车辆远程管理信息服务市场容量的增长. 3G技术的
发展将增加通信的带宽,使得运营服务商和 客户之间可以高速传输无线数据,运营商
服务能够提供满足客户多样化需求的高质量服务,同时为服务运营商带来新的利润增
长点.
    (3)国家产业政策的推动.国家产业政策的推动对于车辆远程管理信息服
    务产业发展异常重要,是车辆远程管理信息服务产业迅速成长的保证.详见本节"
(二)国家相关产业政策".
    2,影响行业发展的不利因素
    车辆远程管理信息服务及配套的软硬件,除危险化学品汽车运输有关于安全监控
车载终端和安全监控系统的行业标准外,其 他都没有统一的行业标准,导致行业内企
业规模大多数较小,市场无序竞争,严重制约了行业的发展.
    (七)行业技术水平,经营模式及行业特征
    1,行业技术水平
    车辆远程管理信息服务行业的技术水平主要有两个衡量标准,即平台技术成熟度
和服务技术成熟度.
    平台技术成熟度体现在四个方面: 车载信息终端,车辆远程管理软件,数据中心,
平台运维技术.
    总体来说,业内仅有少数几家领先企业在车载信息终端和软件研发方面拥有多项
专利和核心技术,软硬件设计和研发的优势 明显;在实践中积累了一套成熟的平台运
维技术,掌握了数据采集,传输,存储,分析,处理和展现等各环节的技术,拥有稳定,可
靠,安全的数据中心和运营平台.
    服务技术成熟度主要表现在服务的标 准化程度,用户个性化服务快速定制能力,
服务的可靠性和响应速度等方面. 服务的技术成熟度除了依赖于平台的技术成熟度,
也依赖于对服务的认识,服务流程的科学化 ,标准化程度,服务辅助工具的完备程度.
由于大部分业内企业缺乏软,硬件开发能力,数据加工能力,因此在用户个性化服务的
快速定制方面能力较弱.另外,相对于电信行业等服务技术成熟度较高的行业,本行业
总体的服务可靠性较低,响应速度较慢. 业内仅有少数领先企业在标准化解决方案和
个性化快速定制方面积累了大量成熟的经验,在服务的可靠性和响应速度等方面具有
领先优势.
    2,行业技术特点
    国内车辆远程管理信息服务行业涉及的技术种类众多.在车载信息终端设计制造
,信息采集,信息传输,信息存储与读取,信息处理与展现等各个业务环节,涉及到车辆
CAN-BUS技术,传感器技术,GPS相关技术,无线通信网络技术,数据库技术,数据挖掘技
术,网络安全技术,电子地图技术,中间件技术等.
    国内车辆远程管理信息服务行业涉及 的技术大多为通用技术,技术成熟度较高,
存在相应的国际或国内技术标准,在多个行业已得到广泛应用.
    行业技术的先进性主要体现在对上述技术的整合能力上.只有在深入了解客户需
求的基础上将上述技术有机整合,才能形成具有竞争力的车辆远程管理信息服务方面
的核心技术.对技术的有机整合能力的培养,一方面需要长期的行业经验积累,另一方
面需要对客户需求具有深刻的理解,与客户保持紧密的合作关系.
    3,行业特有的经营模式
    车辆远程管理信息服务行业的经营模式为:通过搭建能够满足客户车辆信息化管
理需求的网络基础设施及软,硬件运作平台 (服务平台),为客户提供持续,稳定,个性
化的车辆远程管理信息服务,并通过收取长期的服务费获得持续的盈利. 服务平台的
前期研发,建设,实施以及后期的维护,运营均由运营服务商负责. 客户无需投入软硬
件设施及服务人员即可轻松获得车辆的相关信息,并对车辆进行远程控制.
    不同类型车辆远程管理信息服务商的经营模式有所不同.基于第三方软硬件的运
营服务商的经营模式为软硬件由第三方提 供,运营服务商仅提供运营服务,收取服务
费用. 整体解决方案提供商的经营模式为集运营服务,软硬件提供,系统集成为一体,
在提供标准化的服务及配套软硬件产品的基础上,为客户提供全面,系统的解决方案.
    工程机械领域的主要运营服务商为整体解决方案提供商,公路运输领域内规模较
大的运营服务商为整体解决方案提供商,其 余数量众多,规模较小的运营服务商多为
基于第三方软硬件提供运营服务.
    4,行业的周期性特征,区域性特征
    (1)周期性特征
    车辆远程管理信息服务行业市场前景广阔,整体上不具有周期性. 该行业在国内
发展时间不长,目前处于快速增长的阶段, 随着客户对车辆远程管理信息服务认知度
不断提高,车辆远程管理信息服务将呈现需求迅速增长,应用范围不断拓展,业务量持
续增长的态势.
    目前,车辆远程管理信息服务在工程机械领域的应用最为普遍. 工程机械的需求
受国家固定资产投资拉动的影响,工程机械 行业为周期性行业,因此工程机械领域的
车辆远程管理信息服务存在一定的周期性.
    (2)区域性特征
    工程机械领域:
    工程机械领域主要为前装业务,车载信 息终端的销售随着工程机械的销售开展,
由于工程机械的销售没有明显的区域性,因此工程机械领域的车辆远程管理信息服务
不存在明显的区域性特征.
    公路运输领域:
    客运出租车和危化品运输子领域:此细分领域的车辆远程管理信息服务运营商数
量多,规模小,每个大中型城市均有一家或几家运营服务提供商在当地市场垄断经营,
呈现区域化经营的特点.随着未来客运出租车和危化品运输车辆远程管理信息服务市
场的不断发展,市场的地域性特点将逐渐消除.
    公路物流子领域: 由于存在规模较大的全国范围内经营的物流企业,大型企业内
部的物流公司和商用车制造商等优质客户,此细分领域的车辆远程管理信息服务不存
在区域性,是全国范围内的竞争.
    (八)上下游行业发展状况对本行业及其发展前景的影响
    1,上游行业发展状况对本行业及其发展前景的影响
    公司所处行业的上游主要有车载信息 终端制造商,电信运营商,ISP运营商,电子
地图提供商等.
    车载信息终端制造商的竞争比较充分 ,产品替代性高,行业内企业对供应商的议
价能力较强,对上游行业的依赖性不大. 车载信息终端制造商的技术更新和产品升级
将促进行业业务水平的升级.
    电信运营商网络覆盖面的完善和移动 网络传输速度的扩容有利于运营内容的丰
富详实.3G技术的发展将增加通信的带宽,有利于无线数据的高速传输,使得行业内企
业能够提供更多更高质量的业务,推动行业的服务升级.
    电子地图方面,我国已经建立了一系列的行业技术标准,目前处于高速发展期.目
前我国共有12家机构具有导航电子地图制作资质.主要地图生产厂商具备全面的地图
生产技术,在电子地图增量更新技术研究方面与国际基本同步.
    电子地图行业的发展有助于促进行业内企业提供更精确的位置服务.
    2,下游行业发展状况对本行业及其发展前景的影响
    公司所处行业的下游客户包括工程机械制造商,销售代理商,售后服务提供商,金
融机构,车辆租赁机构,工程机械车辆使用 者,物流车辆制造商及代理销售商,物流企
业等,用户基础非常广泛.
    目前,工程机械行业处于景气高位,用 于铁路和轨道交通建设的挖掘机增长前景
看好. 公路物流方面,一系列鼓励政策的出台,为物流业的持续稳定发展提供了保证,
也使物流企业对车辆精细化管理的需求日益增加.
    下游行业客户群体的不断扩展和对产品需求的持续增长将推动本行业快速发展.

    公司在行业中的竞争地位
    (一)公司的市场占有率
    1,工程机械领域
    目前,工程机械中由于大中型挖掘机的 单位价值较大,因此车载信息终端的安装
率较高;其他工程机械如小型挖掘机,装载机,推土机,压路机等,与大中型挖掘机相比
单位价值相对较小,车载信息终端的安装虽已开始但是普及率不高,发展潜力较大,拥
有广阔的市场前景.
    公司作为最早进入工程机械前装市场的公司,在工程机械车辆远程管理信息服务
领域运营多年,积累了丰富的技术和经验,并集聚了拥有多年实践经验的人才团队.凭
借完善的运营服务平台,丰富的运营服务经验,独立的软硬件研发能力,公司能够很好
的满足客户的个性化需求,在工程机械领域具有较强的市场竞争优势.
    根据中国工程机械工业协会挖掘机分 会的统计数据,公司2008年-2009年在工程
机械车辆远程管理信息服务领域挖掘机细分领域的市场占有率分别为51.75%,50.38%
.公司的市场占有率保持在50%左右,在工程机械车辆远程管理信息服务领域始终保持
市场领先地位. 随着公司在工程机械前装市场地位的巩固和扩大,预计未来市场占有
率将稳步提高.
    在工程机械前装市场,公司研发的车载信息终端作为标准配置预装到各大工程机
械制造商的工程机械中,作为工程机械的零 部件需要满足其高标准的采购要求,生产
工艺和品质要求非常严格. 公司为卡特彼勒定制的车载信息终端防护等级达到IP67,
可适应工程机械车辆恶劣的工作环境,生产工艺和各项性能指标均远高于同行业的同
类产品.
    公司凭借多年的优质服务,2008年被神 钢小挖评为"优秀年度供应商",2009年被
维特根评为"优秀供应商",2009年被玉柴评为"2010年度合格供方".
    2,公路运输领域
    在工程机械领域业务稳定发展的同时 ,公司积极拓展公路运输领域市场,开发了
围绕车辆调度管理需求的系列产品,并成功 应用于众多的公路客运车辆(城市客运出
租车,城市公交车等)和公路物流车辆(城市货运出租车,危化品车,冷链运输车等).
    公司在南京市和苏州市的客运出租车车辆远程管理信息服务市场占有率为100%,
拥有地区垄断优势.公司在南京市和苏州市危化品车辆远程管理信息服务市场也具有
较高的市场占有率.
    2008年下半年起,公司集中精力拓展公 路物流领域,利用在工程机械领域多年积
累的技术优势和品牌知名度,积极开拓市场 ,采用"试用+购买"的营销形式,让目标客
户试用产品,体验产品功能,树立对产品的 信心,进而购买公司的产品,并由此在行业
内建立起良好的示范效应,由此带动其他客户的试用和购买. 目前,太古饮料,雨润食
品,江铜物流,南京中萃,中国外运山东有限 公司,苏宁电器等多家企业成为公司的签
约客户,中外运敦豪等多家企业成为公司的试用客户,市场前景良好.
    (二)主要竞争对手的简要情况
    1,公司在工程机械领域的主要竞争对手
    在工程机械领域,公司的主要竞争对手 为石家庄开发区天远科技有限公司,南京
吉美思系统集成有限公司,北京博创兴工科技有限公司.
    石家庄开发区天远科技有限公司成立于2003年5月29日,注册资本300万元. 其股
东石家庄天远建设机械有限公司是小松,徐 工,山推等工程机械制造商河北地区的区
域总代理.是一家集生产,研发和服务于一体的高新技术企业,主要提供工程机械设备
远程监控产品的生产,销售及运营服务. 主要客户为小松(挖掘机),成都神钢(大型挖
掘机)等.
    南京吉美思系统集成有限公司成立于2000年11月20日,注册资本500万元.是一家
专业从事GPS卫星定位跟踪设备,无线数据传输设备及GIS地理信息系统平台软件的生
产制造型公司及专业软件公司.主要客户为现代(江苏)工程机械有限公司.
    北京博创兴工科技有限公司成立于2004年4月8日,注册资本300万元.
    拥有推土机、挖掘机、旋挖钻机、叉车、装载机智能服务系统。为嵌入式技术 
   与系统专业提供商。主要客户为福田雷沃国际重工股份有限公司。
    2,公司在公路运输领域的主要竞争对手
    在公路运输领域,公司的主要竞争对手包括厦门雅迅,武汉翼彩科技有限公司,上
海飞田通信技术有限公司,中寰卫星导航通信有限公司,赛格导航等企业.
    厦门雅迅成立于1998年8月7日,注册资本6,800万元,主要提供卫星导航定位车载
终端及服务中心软件的生产与销售,近年来开始从事以终端产品为支撑的移动位置信
息运营服务以及流动媒体,如出租车视频广告服务等.主要应用领域包括物流,客运等
.主要客户包括双丰物流,厦门银鹭等.武汉翼彩科技有限公司成立于2009年1月19日,
注册资本300万元,以提供食品行业物流解 决方案为主,并提供物流项目策划,方案设
计,物流软硬件研发及食品安全物流与供应链监控管理体系设计建设. 主要客户包括
福记食品,蒙牛乳业等.公司以冷链为发展重点.上海飞田通信技术有限公司成立于20
01年10月24日,注册资本3,000万元,产品/ 服务应用于出租车和公交车,物流,长途客
运,危化品运输,海事船舶等领域. 其主要客户为上海大众出租汽车股份有限公司,上
海联华超市股份有限公司等.主营GPS车载终端,车辆调度监控系统.
    中寰卫星导航通信有限公司成立于20 04年6月8日,注册资本12,200万元,股东为
中国四维测绘技术总公司. 拥有自主研发的卫星导航定位综合信息服务平台.主要客
户包括云南电网,包钢等. 主营业务包括卫星移动目标监控业务,卫星数据通信业务,
卫星海上寻呼业务,卫星配货业务,GPS/GSM车辆监控业务和中寰自导航业务等.
    赛格导航成立于1999年6月29日,注册 资本6,000万元,主营业务为通过运营监控
平台,为客户提供卫星定位,汽车防盗,防劫 持,车辆救助,车载电话等服务,同时配套
提供终端产品.其主要客户是私家车用户,近年来也开始涉足公路运输领域.
    以上竞争对手的资料来源于各公司官 方网站,工商登记资料及互联网公开资料.
    (三)公司的竞争优势
    公司多年来专注于车辆远程管理信息服务,与竞争对手相比,公司在行业经验,客
户资源,产品,服务,技术,人才等方面形成了较强的竞争优势,已成为国内领先的车辆
远程管理信息服务运营商.
    1,行业先入优势
    公司2003年进入工程机械车辆远程管理信息服务领域,是国内最早进入工程机械
前装市场的公司. 公司对工程机械领域车辆远程管理信息服务具有深刻的理解,积累
了详实的行业数据和丰富的行业经验.
    公司参与了多家知名工程机械制造商整车电子信息系统的研发与设计,获得其车
辆数据交换协议,客户粘性大.在工程机械前装市场,公司研发的车载信息终端已经成
为多家知名工程机械制造商的标准配置.公司是多家知名工程机械制造商唯一的车辆
远程管理信息服务提供商. 公司的研发能力,产品质量和服务水平得到了各大工程机
械制造商的广泛认可,并与其建立了长期的合作关系,销售收入保持持续稳定增长.
    目前公司在挖掘机车辆远程管理信息 服务领域的市场占有率达到50%,已成为工
程机械特别是挖掘机领域车辆远程管理信息服务行业的领军企业.目前,"天泽星网?"
在工程机械车辆远程管理信息服务领域已经形成专业,优质的品牌形象.
    公司已经完成了专业运营平台,标准化 服务体系和创新研发机制的建立,专业化
团队的建设,丰富的行业经验和优质客户的 积累,而新进入者需要较长时间才能完成
上述积累.
    2,优质的客户资源
    在多年的业务发展过程中,公司在工程机械和公路物流领域积累了优质的客户资
源,与客户建立了稳定的合作关系. 随着已有客户应用领域由高端产品向低端产品的
延伸以及公司业务可复制性的特点,公司业 务领域的纵深度和宽广度将不断加深,公
司已有的高端客户资源将有效帮助公司未来的业务开拓.
    在工程机械领域,公司积累了卡特彼勒,日立建机,久保田,玉柴,成都神钢,凯斯,
山重建机,普茨迈斯特,维特根,洋马等高端客户.
    在公路运输领域,太古饮料,雨润食品,江铜物流,南京中萃(可口可乐),中国外运
山东有限公司,中外运敦豪(DHL),双汇,苏 宁电器等等多家企业已成为公司的签约客
户或试用客户.
    3,标准化体系下的定制服务
    作为专业的运营服务提供商,公司凭借多年来在车辆远程管理信息服务行业积累
的实践经验,在售前,售中,售后形成了标准 化的解决方案,能够在提供标准化服务及
软硬件的基础上,根据客户的行业特点和业务模式,深入挖掘客户需求,为客户定制差
异化的解决方案.
    售前,公司拥有个性化服务,车载信息 终端安装布线,车辆数据交换,配套软硬件
定制研发等解决方案. 售中,公司拥有车载信息终端标准化安装,标准化检测,系统集
成等解决方案.售后,公司拥有呼叫中心提供7*24小时无间断服务响应,按级别实施故
障处理等解决方案.
    4,优良的产品和服务
    公司的车载信息终端防水,防尘,抗震 ,耐高低温等性能指标稳定优良,功能齐全
并可扩展,具有抗干扰能力强,灵敏度高,信号接收能力强,可使用年限长等优点,可靠
性和稳定性高.
    公司的车辆远程管理软件操作简单,功能完善,可迅速定制客户需求,为客户提供
整体解决方案.
    公司具有稳健的服务团队,周到的服务 理念,标准化的服务管理和成熟的服务模
式,设立了7*24小时的客户服务中心,并在主要客户分布区域设立了服务网点,保证为
客户提供全面持续快速的服务.具备快速的服务反应能力,持续和全面的服务支持.公
司在长期经营过程中,形成了关于软硬件产品,研发,通讯协议,数据交换,运营服务等
方面的一系列企业标准.
    5,技术优势
    公司致力于技术创新,在为用户提供服 务过程中不断提炼用户需求,开发了一系
列的标准化的服务方案,特别是标准化的测 试和安装技术,积累了丰富的车辆远程管
理信息服务运营技术,在服务,平台,车载信息终端等方面形成了25项核心技术,拥有2
1项专利,16项申请已受理专利,27项软件著作权和2项作品著作权.公司的核心技术已
广泛应用于产品和服务中,公司的产品和服务与同行业其他公司相比,在可靠性,丰富
性,创新性,实用性,安全性等方面均具有领先优势.
    公司利用熟悉工程机械整车电子信息 系统技术标准和车辆远程管理信息服务的
技术优势,能够有效满足工程机械制造商对车辆远程管理信息服务及配套软硬件的需
求. 同时,公司通过与国际知名工程机械制造商如卡特彼勒,日立建机的合作,在很大
程度上提高了公司的技术水平和研发能力,增强了公司的技术实力和综合竞争力.
    公司高度重视技术队伍的建设,截至2 010年12月31日,公司拥有技术人员132人,
占员工总数的50.80%.公司已形成完善的技术创新体系,具有持续的创新和研发能力.
    6,人才优势
    公司的核心团队具有很强的创新意识 ,对市场发展拥有前瞻性的认识和把握,能
够敏锐把握行业发展的机会,在长期实践中 积累了丰富的行业经验,为公司业务的发
展提供了有力保障.
    公司拥有稳定的管理团队,专业的研发团队,优秀的营销团队和可靠的服务团队.
公司自成立以来,管理团队一直保持稳定, 具有不断进取的开拓精神和丰富的管理经
验;研发团队不断壮大,坚持不断自主创新 ,先后开发了多项技术成果,保证了产品的
技术领先地位;营销团队具有高度的市场敏感性,能够及时把握市场需求动向,挖掘潜
在客户,扩大市场份额;服务团队长期从事一线客户服务,具有完善的服务理念和成熟
的服务模式.
    公司一直非常重视人才,建立了行之有效的人才引进,培养和激励机制,在长期的
项目实践中培养和引进了一大批既精通专业技术又具备行业经验的复合人才.人才是
企业的核心竞争力,企业的发展依赖于人才,公司将继续坚持"企兴? 家和?事顺"的和
谐经营理念,进一步完善人才引进,培养和 激励机制,以优秀的企业文化,良好的工作
环境,富于竞争力的薪酬体系和广阔的发展 空间吸引并留住人才,建立能够适应现代
化企业发展的高水平队伍.
    (四)公司的竞争劣势
    1,营销与服务渠道仍需完善
    公司目前在北京和上海设有分支机构或办事处,公司拟使用募集资金投入营销与
服务渠道的建设,加强市场开拓,有针对性地在相关区域开展营销活动;派驻服务人员
,为客户提供及时的售后服务;全面提升公司的营销和服务能力.
    2,软硬件基础设施的差距
    由于资金紧张,公司的网络设备,服务 器设备等软硬件基础设施相对于国外同行
差距较远,业务平台和运营信息中心存在设 备陈旧,数据存储量小,容灾性弱,服务能
力不足等问题,公司拟投入募集资金对业务 平台和运营信息中心进行扩容建设,增强
系统的稳定性,安全性,可靠性和先进性,增 强系统的服务能力,满足公司业务扩展的
需要.
    3,业务规模扩大面临资金压力
    经过多年的发展,公司已经具备了一定 的规模和实力,但随着公司经营规模的不
断扩大,资金紧张已经制约了公司的发展.公司目前处于快速发展阶段,需要投入大量
的软硬件设备,引入技术,销售和服务人员,提高研发,营销与服务能力.公司谋求通过
资本市场,扩充资本实力,加大研发投入,提高产品和服务质量,扩展服务和销售网络,
推动公司快速成长,为投资者创造良好的回报.